中国股市“捡便宜”时代:10年前48元买入的中石

中国股市“捡便宜”时代:10年前48元买入的中石

时间:2020-02-12 15:38 作者:admin 点击:
阅读模式

决定了交易成败的不是技术而是策略

在市场赚钱的凤毛麟角的交易者中,基本上都是高手和专业人士。而发人深思的问题是,期货、股市都有一个大家公知的现象:普通交易者对行情的研判正确率要大幅度高于高手和专业人士,这也就形成了交易的悖论。

这说明什么问题,说明“工夫在诗外”呀。决定交易盈亏的不一定是技术分析,至少核心的决定因素不是技术分析。

在市场,98%信奉技术,2%奉行资金管理并深谙交易策略,赚钱的只有0.3%。显然,通过上面简单、朴素的分析,仅仅信奉、精通技术分析是很难、甚至无法赚到钱的。

这一点简单到有些粗暴的逻辑所揭示的真相,是沉浸在技术分析之中并幼稚得无法自拔的普通交易者所认识不到和不敢面对的。

多空双方信奉的是同一个技术分析,但是最终的处境却是冰火两重天的不同,或者是拉锯一样的焦灼,或者如过山车一样的翻覆,说明交易的决定因素不是技术分析,而是技术分析之外的交易策略、资金管理、风险控制、交易理念、交易心理等等。在战争中,如果红蓝两军使用的是同一种武器,而一方获得大胜而一方惨败,只能说决定战争胜负的不是武器,而是战略战术、指挥员的军事才能以及补给的后勤保证。

请问,中石油是不是一家好公司呢?

中石油处于市场垄断地位,并且处于产业链的最上游,试问,哪一个公司经营能离开石油和石油制品呢?

其盈利能力也是不错的,按照国际财务报告准则,2018年,该公司实现净利润525.91亿元,同比大幅增长130.7%;实现每股盈利0.29元,同比增加0.17元。2018年,中国石油资本回报率上升,资产负债率和资本负债率合理,分别下降0.6%和2.8%;现金流状况良好。

从这些数据可以看出,中石油日进利润1.44亿元,盈利能力非常强劲。

中石油是一家好公司。

不过,让投资者始料不及的是,上市首日中国石油便开始套人,一套就是10年。截止8月25日,中国石油股价报,仅是当天零头,目前市值1.48万亿元。

10年跌得只剩零头,股东数从百万人将至如今的55.4万人数。

不过,自上市以来,中国石油的分红倒也慷慨,每年都有两次分红。一组2013年的数据:中石油上市首年股东户数为187.9万户,到2013年一季度为103.57万户,大约84.33万股民割肉离场,但还有55%投资者仍然深套,并选择继续坚守。

当时股价为8.11元,与现在相差无几。而根据中石油每年大概分红0.3148元/股(含税),粗略计算,若靠分红回本(保持年均每股分红0.3148元),股民需要等待128年。

那么,如何才能避免买入像中石油这种有业绩却涨不起来的股票呢?归根结底,还是要从估值入手,48元的中石油估值过高,所以才支撑不住那个价位,才会跌到估值合理区间。

股价与成交量关系的七个法则

第一法则:随着成交量递增股价上涨,这是市场的正常走势,此种“量增价升”的关系,表明股价后市有望继续上涨。

第二法则:成交量逐步萎缩,股价却上涨,成交量是股价上升的源动力,动力不足表明股价有反转趋势。

第三法则:股价突破前期新高,但此时量能却无法突破前期成交量,表明此时股价大概率将掉头下行。

第四法则:股价期初随成交量温和放大缓慢上升,逐渐走势突然变成垂直拉升,成交量急速放大,股价暴涨,随后股价快速暴跌,成交量极度萎缩,此时往往意味着上升行情到了尽头,即将进入下降通道。

第五法则:股价长期下跌后形成谷底,股价回升但量能并未回升,随后股价回落至前期谷底附近或略高于前期谷底,当第二谷底量能低于第一谷底时,股价发出上涨信号。

第六法则:股价下跌,向下突破前期形成的股价形态,趋势线或重要支撑位等,同事伴随放大量,这往往是股价进一步下跌的信号。

第七法则:股价高位震荡滞涨,量能增加或是并未减少,这是股价下跌的明显信号。

成交量绝技——一旦形成“放量打拐”,短期涨幅惊人!

“放量”指单位时间内的成交量比以前明显放大,“打拐”指打击股价由匀速运行到加速运行的拐点部位。“放量打拐”一旦形成,短期涨幅惊人!

放量打拐的瞬间是爆涨临界点。对于事物,由量变到质量变,总有一个拐点,这个拐点是事物的临界点;对于股票操作,对应的每一种图形,都有一个启涨点,这个点就是爆涨临界点。爆涨临界点以前,线之下,是慢慢的涨,是匍匐前进;爆涨临界点,是噗哧窜出去,以后是跳跃的涨。(股价放量打拐的瞬间是爆涨临界点,过T 线的瞬间是爆涨临界点;股价过筷子 线的瞬间是爆涨临界点;喷嘴喷出的瞬间是爆涨临界点;过老鸦头不准踏空,也是要求买在爆涨临界点上;扇股线更是把握股价在不同涨速变动瞬间的临界点。)

放量打拐的操作要领:

1、一般来说在个股60日和120日平均线以上的空间找到K线的几个高点,将其连成直线后我们称之为第一上升趋势,如上图的A、B和C点连成的直线。这样的上升趋势主要是因为庄家缓慢地收集筹码而形成的,所以一旦庄家完成收集筹码的任务,会有两种可能:其一是洗盘,把混入进来的散户吓出去;其二是快速拉升,这往往是利好刺激,来不及洗盘了。

2、上图中D点发现股价突然急升,K线突破第一上升趋势,这就意味着股价上升速度加快,将进入第二上升趋势。这个时候个股趋势会有一个拐点,那么此时就是一个最佳的买入点,所谓打股票,就是打在这个点上,称为打拐。

3、股票出现打拐后要注意成交量的变化,这个时候成交量一般会出现两种情况:其一是缩量打拐。因为这个时候绝大多数筹码都在庄家手中,庄家不卖出那么散户手中也没什么可作买卖的筹码,所以庄股在加速度拐点时,不需要放很大的成交量。其二是放量打拐。这是因为第一上升趋势末端的股价与庄家的成本相仿,所以此时仍是新庄家建仓的良机。况且,散户的获利盘和前期的解套盘蜂拥而出,有充足的货源,庄家当然照单全收,这时日成交量会成倍增长。

4、我们一般观看成交量放量程度都是看成交量柱状体的上升速度,见上图中的E点,红色量柱状体已到达10日量平均线的二分之一高度,而交易时间才36分钟,如此的放量速度,半天就会达到两倍量以上,这是明显的放量。那么,F圆圈处就是放量打拐的拐点处。需要说明的是,想要自动监控放量打拐点,用电脑分析软件可设定自动报警,也可设远程手机短信报警。

收盘后,见上图所示,放量打拐的图形就直观得多,A点的成交量柱体图比5日均量线高出2倍有余,明显放量。日K线原来的上升速度是R至S的斜率,现在拐成T至U的斜率,显然是加速度上升。您如果在上午10:09的时候买入,正好打击在拐点上,故称为放量打拐。

放量打拐是炒股技术中的重要部分,在实战中有较好的盈利效果,应列为学习重点。

想了解更多目前A股阶段的操作技巧及公式代码,或有任何疑惑,可关注公众号越声投研(yslcwh),第一时间获取最重要的投资情报和独创的股票技术分析方法,干货源源不断!

在股市当中,如果不能好好的控制自己的风险,风险就会把你吞噬。

“止损” 就是我们最常用的应对风险的措施,而关于止损的问题,几乎每一本交易的书中,都会被提及,交易不利时要及时止损,迅速退出市场以降低损失。但纵然忠告再多,面对不利的交易局面,交易者往往还是不愿迅速认赔,在理性上对止损的重要性的认知到了实践层面常常会被其他这样那样的人性弱点所左右,最终失去止损的最佳时机。

事实上,止损 策略只是交易者在市场中判断失误时的一种保护性措施,用来阻止重大交易亏损的出现。但当一个交易者的盈利小于一系列止损所带来的损失的时候,也就是说当你没有能力在市场交易中赚取足够的利润的时候,严格的止损措施就只是延缓你资金减少的速度而已,终将不能改变交易失败的结果。

一个交易者从市场开盘入市到止损出场,整个过程中的决策皆取决于交易者个人所独有的市场感觉,他人很难有所干预。但是,随着交易者交易理念的转变、自我修养的提高、市场交易境界上升到一个新的层次以后,止损的问题就会迎刃而解。

市场是在不断变 化着的,一个人的判断也不可能百分之百的正确,要永远记住,“赔小钱,赚大钱”的基本原则。只要你在市场交易中赚取的利润远远大于止损时的亏损,那么你的某一笔具体的交易无论是赚还是赔都无所谓了。

市场的 经验可以累积,交易的技巧和知识可以学习,而一个交易者自身的修养和境界却是一个长期的培养、追求和领悟的过程。交易之路是一个漫长的修炼过程,在我们摸索前进的道路上,会有各种难以想象的困难出现,而大多数的人会因为这些困难而无法抵达成功的彼岸,只有你突破了自我的局限,超越了平庸凡俗,你就会有巨大的收获。

(以上内容仅供参考,不构成操作建议。如自行操作,注意仓位控制和风险自负。)

声明:本内容由公众号越声投研(yslcwh)提供,不代表投资快报认可其投资观点。